Навигация


Главная
УСЛУГИ
Гостевая книга
Правила пользования
Авторизация / Регистрация
 
Главная arrow Банковское дело arrow Западноевропейский банковский бизнес - Кравец ВМ
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая

912 Переход от смешанных банков к распределению банковских функций между депозитными и коммерческими банками во Франции

нужд индустриализации и финансирования железной дороги в XIX в во Франции мешала недоверие правительству к созданию акционерных банков Бесспорно, статус акционерной компании, \"Сосьете аноним\" (societe апо опуте), полностью признавался законодательством Франции, однако по Коммерческим кодексом 1807 г создание таких компаний подлежало принятию правительством после тщательного исследования несколькими министрами Как правительство еп охи Реставрации, так и правительство Июльской монархии препятствовали инициативам в этой области, было полностью поддержано Банком Франции, который и сам испытывал большого влияния частных банков Поэтому банкир Жа к Лафит не смог в 1825 г воплотить в жизнь свой проект \"Сен-Симониан\" по созданию промышленного инвестиционного банка, который ускорил бы возникновение смешанных банкивиникнення змішаних банків.

Только в 30-х годах XIX в, давление спроса на промышленные инвестиции позволил Лафит воплотить свой проект, создав в 1837 г, в форме общества с ограниченной ответственностью \"Главную кассу торговли и инд дустрии \"(Caisse Generate du Commerce et de Г Industrie), Учреждение Лафита действовала как обычный банк, принимая депозиты от всех заощадникив Капитал банка составлял 55 млн франков Таким же образом бу ло созданы другие банки (кассы), но немобильнисть депозитов в направлении инвестиций в промышленность и железную положила им конец во время кризиса 1846-1848 p1846—1848 pp.

Проекты Лафита было полностью реализовано в начале Второй империи с созданием в 1852 г братьями Перье, Сен-Симона и бывшими сотрудниками Ротшильдов \"Кредит мобильер\" (Credit Mobilier)

С этого времени банковская история Франции вступает в новую фазу, которая хотя и не привела к инновациям в финансовых технологиях, но способствовала количественным трансформациям Это можно увидеть в организации банков размерах предприятий, объемах собственных средств банков и прежде всего в увеличении объемов депозитов Более либеральное законодательство о компаниях 1863 г способствовало созданию акционерных банкиків.

Сначала учредители банковской системы Франции XIX в характеризовались разнообразием, интернационализмом и непосредственной заинтересованностью в своих предприятиях За исключением Джеймса Ротшильда, числе энные представители банковской сферы, такие как Фоулд, Маллет и Хенч, принимали активное участие в создании новых банков Они активно сотрудничали с крупными промышленниками и бизнесменами В новой системе бу ли хорошо представлены также иностранные банкиры четко видим на примере Банк де Пари э дез пейза-бас (Banque de Paris et des Pays-Bas), где главными промоутерами были Бишофсхаймы Первыми, кто получил выгоды от кредитов и инвестиций вновь банков, были владельцы торговых предприятий, промышленники и владельцы железных дорог Они и сами способствовали появлению этих учреждений Да \"\" Кредит Лионез \"(Credit Ly onnais) (Лионский кредит), основан в 1863 p, активно занимался финансовыми операциями в Лионе Это касалось шелка, добычи угля, металлургической и химической промышленности, не говоря о железных эту, играла определенную роль в создании банков В 1864 г было создано \"Соеьете же-нераль\" (Societe Generate) (Генеральная общество) для удовлетворения потребностей в кредите предприятий Паулин-Тальбот Это с создавало значительную конкуренцию братьям Пер ' значну конкуренцію братам Пер'є.

Решающая инновация основана на попытке создать канал для притока сбережений а всех регионов Этому способствовало создание с 1864 по 1873 г новых банков с более разветвленной сетью филиалов

В период от основания в 1852 г \"Кредит мобильер\" к краху банка \"Юнион женераль\" (Union Generate) в 1882 p банковская система Франции четко базировалась на модели смешанных банков, предложенной брата ами Перье Они получили выгоды от прихода к власти Луи Наполеона III Под влиянием Сен-Симонов идеалов Перье с их широкими взглядами и энергией, с которой они защищали свои идеи, оставили свой собственный отражение в революции банковской системы По словам Исаака Перье, \"концепция\" Кредит мобильер \"происходит при недостатке кредитных инструментов для крупного бизнеса, из изоляции и плачевного состояния мира фи Нанси и при отсутствии какой-либо централизованной силы, способной объединить их \"Это также связано с идеалами Лафита\" создать рынок, где будет свободный доступ к новым ресурсам капитала, способствовать ро свитка государственного и промышленного кредитаиятиме розвитку державного та промислового кредиту".

Задачей \"Кредит мобильер\" было финансирования развития железной дороги и тяжелой промышленности, осуществления всех операций с государственной властью и поддержания стоимости акций компании на фондовом рынке Оригиналы ьнисть банка заключается в том, как он привлекал депозиты, выдавая краткосрочные и долгосрочные депозитные сертификаты Привлекались избыточные сбережения в экономике и погашались на амортизационной основе В таки и способ Перье надеялся централизовать дисагреговани до сих пор операции крупных железнодорожных и металлургических предприятий, имея конечной целью достичь постепенного объединения всех фирм этого сектора в единое предприятие \"Кредит мобильер\" \"руководствуясь одной из наиболее амбициозных идей Перье, наконец заменил свои собственные акции и сертификаты, то есть весь акционерный капитал, на уже имеющиеся в обращении ценные бумаги Это способствовало единству на фондовом рынке и вселяло доверие населения вселяло довіру населенню.

Эти идеи монополистического видение будущего крупных промышленных агломератов распространялись и за пределами Франции - в других странах континента, где они были значительно привлекательными для стран, которые еще не были п полностью вовлечены в процесс индустриализации, таких как Австрия, Швейцария, Италия, Испания и Россия Каждая из этих стран нуждалась в создании институтов типа \"Кредит мобильер\" по модели Перье, Это гар антувало бы аккумуляцию промышленных инвестиций на уровне всего континента под эгидой родительской учреждения во Франции, не говоря о государственном кредите, операции с акциями компаний и уменьшение процентной ставки Создание различных банков такого типа могло бы стать инструментом изменения их статуса и привести к созданию нового типа денег, что подорвало бы монополию Банка Франции на эмиссию банкнот и его ре стриктивну кредитную деятельностьу діяльність.

В 1860 г \"Кредит мобильер\" имел 105 млн франков на депозитах и ??60 млн франков собственного капитала Однако такой благоприятный начало, мало поддерживали экономическая и политическая ситуации, привел к то ого, что Ротшильды, члены правления Банка Франции и крупные железнодорожные бароны объединились против него Джеймс Ротшильд был, бесспорно, наиболее упорным противником \"Кредит мобильер\" Он не только нама Гавс (безуспешно) убедить Луи Наполеона III не давать разрешения на создание учреждения, но и продолжал вредить Перье на фондовом рынке, в промышленном секторе, где он имел свои интересы, а также июне ез своих корреспондентов за рубежом Ротшильд участвовал во всех железнодорожных и банковских коалициях, направленных против Перье Такое противостояние привело к созданию учреждения типа \"Кредит мобиль ер \"в Австрии - Кредитанштальт (Creditanstalt), а также Туринской кассы (Caisse de Turin), не имея возможности убедить правительства во вредности такого типа кредитных учреждений, Ротшильды выбирают путь сохранит ния своих собственных позиций в европейских финансах Это было обусловлено реальностьюінансах. Це було зумовлено реальністю.

В такой борьбе, когда \"Кредит мобильер\" сам чувствовал спад в связи с немобильнистю большей части своих инвестиций (что, безусловно, ограничивало сферу его деятельности), принимать Перье были оставить эту ю деятельность Они ушли из банка в 1867 г после банкротства одного из подразделений, \"Кредит иммобильер\" (Credit Immobiliere) Однако это не положило конец конкуренции Крупные финансовые операции, связанные с вы платой Германской империи 5 млрд контрибуций после поражения в 1871 p, привели к распространению банков и спекуляций в Парижів та спекуляцій у Парижі.

С крахом созданного в 1878 г Бженом Бонто \"Юнион женераль\" потерпела крах система смешанных банков После блестящего первоначального успеха \"Юнион женераль\", который базировался на бизнес-сообществе Лиона и католит ицькому мире, он начал заниматься инвестициями в железную дорогу на Балканах, что означало вмешательство в интересы парижских банков в этом регионе Неосторожное управление \"Юнион женераль\", как и \"Кредит мобильер \", привело к замораживанию депозитов, которые были направлены в очень неликвидные инвестиции Такие действия вызвали напряжение на фондовой бирже и спекуляции между финансовыми предприятиями на уровне континента Е кономична депрессия в Лионе была другим фактором краха банка во время кризиса фондового рынка Лиона в 1882 г. Провал Бонто имел значительные последствия и даже скомпрометировал Ватиканачні наслідки і навіть скомпрометував Ватикан.

Время смешанных банков во Франции закончилась Теперь банковская система Франции развивалась по образцу Англии, четко разграничивая функции депозитных и коммерческих банков

Одной из четырех крупных кредитных учреждений с национальной сетью филиалов, специализировавшихся на депозитным операциям, был \"Кредит Лионез\" Для выхода на рынки капиталов этот банк изначально решение вивав финансовые технологии, направленные на привлечение широкого круга вкладчиков Даже по самым депозитам \"до востребования\" уплачивались проценты, которые колебались в зависимости от процента Банка Франции, как й в 1863 г составил 3% Собственник мог использовать депозит в любой способ, не неся при этом банковских расходов Для тех, кто нерешительно относился к долгосрочных прямых инвестиций, банк предлагает вал систему \"depots ои tons a Vecheance\", являющаяся аналогом современных терминов \"депозиты\" и \"сберегательные банковские сертификаты\" Эти инновации были в основном направлены на мобилизацию сбережений крестьян Кроме то го, клиентам предлагались возможности контокоррентного кредита, проценты по которым колебались, а условия кредита зависели от финансового состояния клиента, личных отношений и поручения главной конторы, я сли соглашение заключалось с местным отделением Реальные трудности, возникавшие у населения в делах по депозитным банками, стимулировали эти учреждения повышать выплачиваемые проценты и предлагать более широком ке у отдельных послуі відсотки та пропонувати більш широке коло окремих послуг.

Как и \"Кредит Лионез\", \"Комптуар дьескомпте де Пари\" (Camp-toir d'Escorn pie de Paris) (1848), \"Индустриальный и коммерческий кредит\" (Credit Industriel et Commercial) (1869) и \"Сосьете 64) постепенно отошли от деятельности по инвестированию промышленности Такой сдвиг был связан со спадом на некоторых предприятиях Инвестиции \"Кредит Лионез\" в 1870 г в фирму \"Ла Фушзин\" (La Fuchsine) занимавшейся химическими красками, является примером нерационального размещения капитала \"Комптуар дьескомпте де Пари\" много потерял от инвестиций в медную промышленность, что привело к его банкротству в 18 90 г Так же \"Сосьете женераль\" потерял от инвестиций в перуанское гуано что было одним из неуспешных проектов по вложению капитала Это способствовало внедрению новой финансовой стратегии в этих больших ба нкадення капіталу. Це сприяло впровадженню нової фінансової стратегії в цих великих банках.

Большие байки осознавали, что срочные депозиты, которые были дорогими для них, могли уменьшить их ликвидность Поэтому они пытались выровнять баланс из-за уменьшения в своем портфеле доли срочных депо озитив в пользу депозитов \"до востребования\" Это привело к специализации на краткосрочных кредитных операциях С 1869 по 1914 г \"Кредит Лионез\" увеличил объем своих депозитов с 80 млн до 1 млрд франков в, \"Сосьете женераль\" - с 88 млн до 681 млн, а депозиты \"Комптуар дьескомпте де Пари\" выросли с 70 млн до 860 млн франковарі" зросли з 70 млн до 860 млн франків.

В 1877 г эти три банка имели 170 представительств - филиалов и временных отделений, количество которых в 1907 г возросла до 860 Вместе с банком \"Индустриальный и коммерческий кредит\" на них приходилось 59% кредите в и депозитов всей банковской системы Францстеми Франції.

В отличие от депозитных банков, для ограничения краткосрочными кредитными операциями отходили от смешанных операций, коммерческие банки, управляемые крупными частными банкирами, специализировались на долгосрочном финансировании Они не имели филиальной сети, как депозитные банки, а их клиентура не была такой многочисленной и состояла в основном из бизнесменов и \"зажиточных капиталистов\", как их называли в то время Коммерческие банки проводили операции со своими собственными фондами, капиталом и резервами и принимали средне-и краткосрочные депозиты Они финансировали бизнес через прямое участие в акционув Анне и предоставления краткосрочных займов Кроме того, коммерческие банки также предоставляли значительные займы государству, прежде иностранным правительствам Конечно, они проводили спекулятивные операции по обмену с целью поддержания фондовых котировок бумаг тех компаний, где они имели долюони мали частку.

известным коммерческим банком был \"Банк де Пари э дез пейза-бас\", известный под названием \"Парибас\" (Paribas), созданный в 1872 г после слияния \"Банк дез пейза-бас\" (Banque des PaysBas) (Кредитный и депозит тный банк Нидерландов) и Парижского банка (Banque de Paris) с помощью \"Хойт банка\", получив международные контракты высокого уровня В последние годы XIX в брюссельское отделение занимало ведущие п озиции в банковском секторе Бельгоідні позиції в банківському секторі Бельгії.

Позже основания \"Банк де льюнион Парисьен\" (Banque de IиUnion Parisienne) (1904) стало \"ребенком\" протестантской элиты \"Хойт банка\": Готтингер, Маллет, Мирабауд и где Нойфлиц, которые объединились с \"Х Хайнебанком \"(Heinebank) и\" Сосьете женераль \"Бельгии Он играл большую роль в экспорте капитала в Российской империи перед Первой мировой войной до Російської імперії перед Першою світовою війною.

 
Если Вы заметили ошибку в тексте выделите слово и нажмите Shift Enter
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая
 
Дисциплины
загрузка...
Банковское дело
БЖД
Бухучет и Аудит
География
Документоведение
Экология
Экономика
Этика и Эстетика
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Медицина
Менеджмент
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Естествознание
Психология
Религиоведение
Риторика
РПС
Социология
Статистика
Страховое дело
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы