Навигация
Главная
 
Главная arrow Банковское дело arrow Банковские операции - Васюренко OB.
  СОДЕРЖАНИЕ   Следующая

93 Управление валютной позицией банкаку

Управление валютной позицией банков, имеющих лицензию на право проведения операций с иностранной валютой, осуществляется с целью минимизации валютных рисков и недопущение спекулятивного влияния на валют тный кур.

Валютная позиция - это соотношение активов и пассивов, а также внебалансовых требований и обязательств банка по каждой иностранной валюте, состоящее результате проведения уполномоченным банком валютных операций.

К активов и внебалансовых требований в иностранной валюте прежде всего относятся наличные валютные средства, средства на корсчетах"Ностро\", кредитно-инвестиционный портфель в иностранной валюте, предоставленные валютные гара Антии, заключенные срочные контракты на покупку валюты К пассивов и внебалансовых обязательств в иностранной валюте относятся валютные депозиты, полученные кредиты в иностранной валюте, средства на корсчетах"Лоро\", заключены срочные контракты на продажу валютакти на продаж валюти.

Валютная позиция банка может быть открытой или закрытой Открытая позиция, в свою очередь, классифицируется как длинная или короткаяа.

При открытой валютной позиции сумма активов и внебалансовых требований в иностранной валюте не совпадает с суммой пассивов и внебалансовых обязательств в этой же валюте.

При закрытой валютной позиции сумма активов и внебалансовых требований в иностранной валюте равна сумме пассивов и внебалансовых обязательств в этой же валюте.

При длинной открытой валютной позиции валютные активы и внебалансовые требования превышают валютные пассивы и внебалансовые обязательства.

При короткой открытой валютной позиции сумма активов и внебалансовых требований в иностранной валюте меньше суммы пассивов и внебалансовых обязательств в этой же валюте.

Уполномоченный банк приобретает право на открытую валютную позицию с даты получения им от Национального банка разрешения на осуществление операций с валютными ценностями и теряет это право с даты отзыва л лицензии Национальным банком и / или прекращения действия разрешения на осуществление операций с валютными ценностям.

С целью уменьшения валютного риска в деятельности банков Национальный банк устанавливает норматив риска общей открытой позиции банка, в том числе ограничивается риск общей длинной открытой валютно й позиции банка и риск общей короткой открытой валютной позиции банк.

Норматив риска общей открытой (длинной / короткой) валютной позиции уполномоченным банком рассчитывается по форме, приведенной в Правилах организации финансовой и статистической отчетности, представляемой ся в Национальный банк Украины, утвержденной постановлением Правления Национального банка от 19 марта 2003 № 124, с изменениями Валютная позиция уполномоченного банка определяется ежедневно, отдельно по каждой иностранной валютти.

В пределах установленных значений норматива риска общей открытой (длинной / короткой) валютной позиции уполномоченный банк может осуществлять следующие валютные операции:

- покупку иностранной валюты для выполнения обязательств перед нерезидентами по собственным внешнеэкономическим договорам (контрактам), а также для выполнения собственных обязательств по выданным гарантиям, п поручительствами, векселями

- покупку за собственные средства по поручению клиентов иностранной валюты для выполнения их обязательств перед нерезидентами по внешнеэкономическим договорам (контрактам) и зарегистрированными Национальным бан Нкомо кредитам (займам), полученным резидентами от уполномоченных финансовых учреждений, а также от уполномоченных банков и уполномоченных финансовых учреждений, и от нерезидентов

- покупку иностранной валюты для выполнения обязательств перед клиентами по неторговым операциям Операции по продаже наличной иностранной валюты в кассе банка и в пунктах обмена иностранной валюты, не связанные с выполнением вышеупомянутых обязательств, могут осуществляться только в пределах суммы иностранной валюты, купленной кассой банка и пунктом обмена иностранной валюты;

- куплю-продажу за иностранную валюту основных средств и товарно-материальных ценностей;

- привлечение средств в иностранной валюте в уставный капитал банка и расчеты с резидентами и нерезидентами по другим видам капитальных операций;

- по погашению банком безнадежной задолженности в иностранной валюте;

- по разнице между начисленными, но не полученными доходами банка и начисленным, но не возмещенными собственными расходами банка, а также получения (уплаты) иностранной валюты в виде доходов или вы итрат

- по организации безналичных расчетов уполномоченных банков с международными платежными системами по платежным картам.

Норматив риска общей открытой позиции рассчитывается по формуле (97)::

где ВП - общая открытая валютная позиция по балансовым и внебалансовым активам и обязательствам банка проводится за всеми иностранными валютами в гривневом эквиваленте (расчет по отчетную дату у), которая определяется как сумма абсолютных величин всех длинных и коротких открытых валютных позиций в гривневом эквиваленте отдельно по каждой иностранной валюте (без учета знака) по всем иностранными позиции

ЖК - регулятивный капитал банка При расчете норматива риска общей открытой позиции уполномоченный банк принимает сумму регулятивного капитала, рассчитанная по балансу по состоянию на начало мин нулого рабочего дня, предшествующего дню расчета этих нормативев.

Постановлением Правления НБУ от 12 октября 2003 г. № 105"О введении новых значений (лимитов) открытой валютной позиции банка"с 2 апреля 2003 установлены следующие значения (лимиты) открытой валютной поз ции банкаиції банку:

- лимит общей открытой валютной позиции - не более 30%.

- лимит длинной открытой валютной позиции банка в свободно конвертируемой валюте - не более 27%;

- лимит короткой открытой валютной позиции банка в свободно конвертируемой валюте - не более 5%;

- лимит длинной (короткой) открытой валютной позиции банка в неконвертируемой валюте - не более 3%;

- лимит длинной (короткой) открытой валютной позиции банка во всех банковских металлах - не более 5%.

В этом случае устанавливается ограничение риска отдельно для длинной открытой валютной позиции и короткой открытой валютной позиции банка:

общая длинная открытая валютная позиция (Н13-1) должна быть не более 20 процентов;

общая короткая открытая валютная позиция (Н13-2) должна быть не более 10 процентов.

Управление валютной позицией коммерческих банков, имеющих лицензию на проведение операций с иностранной валютой, осуществляется с целью минимизации валютных рисков и недопущение спекулятивного влияния на а валютный кур.

Разница между суммой активов в иностранной валюте и пассивов в той же валюте называется экспозицией по этой валюты Экспозиция определяет величину валютного риска, которому подвергается банк в результате нез сбалансированности активов и пассивов в иностранной валюте Чем больше величина экспозиции, тем больше валютный риск для банков, и наоборотки.

Сбалансированность активов и пассивов в иностранной валюте, как по суммам, так и по срокам, является одним из методов управления валютным рынком.

Заняв определенную валютную позицию, можно получить прибыль или понести убытки вследствие изменения валютного курса, поскольку:

- длинная валютная позиция приносит прибыль в случае повышения курса иностранной валюты и наносит ущерб в случае его снижения;

- короткая валютная позиция приносит прибыль в случае снижения курса иностранной валюты, но наносит ущерб при повышении курса.

Банковский бизнес заключается в предоставлении услуг клиентам и не должен включать риск, не связанный с необходимостью проведения этих операций Банк должен играть роль посредника между клиентом и валютным ри Инком Поэтому валютную позицию банка необходимо устанавливать на уровне, который отражает нормальные потребности в проведения клиентских операций менеджмент банка желательно воздерживаться от спекулятивных опе раций ограничением величины открытой валютной позицииції.

Менеджмент банка должен уделять должное внимание контролю за соблюдением нормативов валютной позиции Так, если в течение рабочего дня величина открытой валютной позиции может значительно отклоняться от учреждений влены норм, то в конце дня необходимо привести его в соответствие с действующими требованиямиг.

Хотя каждая из перечисленных операций влияет на валютную позицию банка, не все они в равной степени могут быть использованы для регулирования ее величины и быстрого приведения в соответствие с нормативными их требований, поскольку требуют определенного времени, подготовительной работы и не всегда проводятся по инициативе банка В условиях централизованного регулирования величины открытой валютной позиции менеджмент коммерческим их банков должен располагать действенный инструментарий и хорошо владеть методами управления валютной позициейю.

Структурное балансировки валютных потоков состоит в согласовании объемов и сроков активных и пассивных операций со всеми иностранными валютами, которыми оперирует банк Метод структурного балансирования может приме няться к любым балансовых операций с валютными средствами Объемы и сроки проведения указанных операций добираются так, чтобы это позволило закрыть валютные позиции или снизить их величину до п рийнятого ровнойня.

Одним из приемов, широко используется банками в процессе управления валютными позициями, является проведение конверсионных операций Сверхнормативная величина позиции по определенной валюте может быть уменьшена й ее обменом на другую валюту, по которой величина позиции была ниже норматива Это позволяет приводить валютные позиции в соответствие с установленными требованиями без осуществления операций с базовой валютой Как правило, банки прибегают к конверсии валюты, курс которой снижается, в более надежную и стабильную валютюту.

В процессе управления валютным риском банки могут воспользоваться методом опережения и отставания К наиболее распространенным на практике форм указанной тактики относятся::

- ускорение репатриации (возвращения в свою страну из-за границы) капитала, доходов, других денежных средств в ожидании ревальвации национальной валюты или замедление процессов репатриации перед девальвацией национальной валюты

- ускорение или замедление погашения основной суммы долга в иностранной валюте и выплаты процентов в зависимости от изменения валютного курса;

- досрочная оплата услуг и товаров (основных фондов, товарно-материальных ценностей) при повышении курса валюты платежа или задержка платежей в ожидании снижения курса;

- ускорение или замедление начисления и выплаты дивидендов, поступления средств в иностранной валюте в уставный фонд банка и т.д.;

- регулирование получателем инвалютных средств сроков их конверсии в национальную валюту.

Применение приема опережение и отставание определяются законодательным регулированием страны и условиями финансовых контрактов.

Прием дисконтирования платежных требований в иностранной валюте - это разновидность учета векселей, заключается в переуступке банку права требования задолженности в иностранной валюте в обмен на немедленную выплату банком собственности снику векселя соответствующей суммы средств в национальной или другой иностранной валюте Дисконтирование осуществляется преимущественно путем проведения форфейтинговых операций При этом банк покупает векселя на всю сумму и на полный срок без права их регресса (оборота) на предыдущего владельца Отличие этой операции от традиционного учета векселей состоит в том, что форфе-Тинг операции проводятся со значительными объемам платежей в иностранной валюте с длительной рассрочкой Общепринятой практикой является наличие гарантии третьего лица или аваль, а также осуществление серии регулярных платежей, оформленных простым и векселями Форфейтинг может рассматриваться как экспортный факторинг и есть, по сути, кредитованием экспортерртера.

целом управление валютными позициями посредством проведения конверсионных операций эффективное, но бывает иногда невыгодным с точки зрения затрат Отечественные банки вынуждены прибегать к таким приемам через отсутствие необходимых условий для применения более современных и совершенных методов регулирования величины валютной позиции, таких, скажем, как срочные соглашенийи.

Заключение срочных финансовых сделок как метод управления валютной позицией банка заключается в проведении операций с валютными деривативами в объемах и на сроки, которые позволяют сбалансировать активы и обяза овьязання в иностранных валюта.

Управление валютными позициями может осуществляться с помощью таких соглашений, как форвардные валютные контракты, валютные фьючерсы, валютные опционы и валютные своп-контракты.

С целью повышения эффективности методов управления валютными позициями менеджмент банков может прибегнуть к проведению комбинированных операций, которые сочетают различные типы срочных сделок или кассовые и срочной е соглашения (валютные операции своп) Одновременное осуществление противоположных по смыслу (покупка или продажа) спотовой и форвардной операций с той же валютой в одинаковых объемах позволяет удерживать валютную п озицию закрытой Операции типа"двойной форвард\", заключенные на аналогичных условиях на разные сроки, тоже могут использоваться в процессе управления валютными позицияминою позицією.

 
  СОДЕРЖАНИЕ   Следующая
 
Дисциплины
Банковское дело
БЖД
Бухучет и Аудит
География
Документоведение
Экология
Экономика
Этика и Эстетика
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Медицина
Менеджмент
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Естествознание
Психология
Религиоведение
Риторика
РПС
Социология
Статистика
Страховое дело
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы