Навигация
Главная
 
Головна arrow Бухоблік та Аудит arrow Облік у зарубіжних країнах - Воронко Р.М.
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая

7.4. Консолідована фінансова звітність та облік інвестицій у дочірні підприємства

Если одно предприятие владеет более 50% простых акций другого предприятия, то для учета инвестиций используется метод консолидации финансовой отчетности Инвестор, владеющий такой долей в ка АПИТАЛ инвестируемого предприятия, имеет возможность осуществлять контроль за операционной и финансовой политикой этого предприятия, то есть может управлять такой политикой с целью получения изгод.

Отношения между предприятиями, в случае использования метода консолидации финансовой отчетности, существуют как взаимоотношения материнского и дочернего предприятия Материнским называют предприятие, как ке контролирует другое предприятие А предприятие, которое находится под контролем материнского предприятия, называется дочерним В свою очередь материнское предприятие может иметь одно или несколько дочерних п идприемстств.

С юридической точки зрения материнское предприятие и его дочерние предприятия являются отдельными юридическими лицами и каждый из них составляет отдельную финансовую отчетность Но, учитывая то, что руководящий орган матери инського предприятия (совет директоров) одновременно обладает решающим голосом в руководящих органах (советах директоров) дочерних предприятий, то объединение предприятий (материнского и дочерних) можно ро зглядаты как отдельную экономическую единицейю.

В международной практике такое объединение предприятий называют группой Конечно, участников и кредиторов материнского предприятия интересуют результаты всех операций, происходящих под его контролем ( (в частности, в дочерних предприятиях) Так составляется финансовая отчетность, отражающая финансовое состояние и результаты деятельности группы Такая отчетность называется консолидированной финансовой отчетности ю и ее подают как отчетность единого предприятия В этой отчетности активы, обязательства, доходы и расходы двух или более юридически самостоятельных единиц объединяют в отдельную систему финансовых отчетеітів.

Порядок отражения в учете и финансовой отчетности объединения предприятий определен МСФО 3 «Объединения бизнеса», который введен в действие с 1 января 2005 Настоящий стандарт рассматривает порядок определения следует ости приобретения и справедливой стоимости активов и обязательств приобретенного предприятия и требует учитывать все объединения бизнеса, которые подпадают под действие МСФО, с применением метода приобретении я К таким действиям Совет по Международным стандартам бухгалтерского учета побудили определенные недостатки в применении метода объединения интересов (например, для сравнения финансовой отчетности) и преимущества на приближение международных стандартов к стандартам Австралии и Северной Америки (в Австралии, Канаде и США действует запрет применения метода объединения интересов) Кроме этого метод объединения интересов за применяет небольшая доля предприа підприємств.

Предыдущий МСБУ 22"Объединение компаний\", который был заменен МСФО 3 «Объединения бизнеса», позволял два метода учета в объединениях предприятий:

метод приобретения;

метод объединения интересов (слияние)

Учитывая, что не все страны мира применяют МСФО и в некоторых из них возможно применение обоих методов, то рассмотрим сущность каждого из этих методов

В случае приобретения одно предприятие (покупатель) получает контроль над чистыми активами и деятельностью другого предприятия в обмен на передачу активов, принятие обязательств или выпуск акций есть, матер гульденов предприятие покупая акции другого предприятия выплачивает за них денежные средства или выдает долговые обязательствая.

Объединение интересов имеет место тогда, когда акционеры двух или более предприятий, объединяют контроль за всеми своими чистыми активами и деятельностью с целью достижения дальнейшего совместного распределения ри изик и выгод от объединенного предприятия При этом, ни одна из сторон нельзя определить как покупателя, так как акции дочернего предприятия приобретаются путем прямого обмена на акции материнского п идприемства и акционеры дочернего предприятия становятся акционерами материнского предприятийа.

Объединение интересов может быть достигнуто путем экономического объединения или юридического слияния

После экономического объединения предприятий каждое из них остается самостоятельным юридическим лицом (например, после приобретения материнским предприятием контрольного пакета акций дочернего предприятия)

Юридическое слияние происходит в случае, когда активы и обязательства одного предприятия передаются другому и первое предприятие при этом ликвидируется или, когда активы и обязательства обоих предприятий п передаются вновь третьему предприятию, а первые два ликвидируются.

В бухгалтерском учете приобретение контроля над чистыми активами и деятельностью других предприятий отражается у покупателя по стоимости приобретения (уплаченные денежные средства или другие компенсации за приобретение ния, а также расходы, связанные непосредственно с приобретением (например, на регистрацию и выпуск ценных бумаг, услуг юристов, оценщиков и др.)) Разница между ценой приобретения и рыночной стоимости полученных х активов на дату приобретения отражается в учете и отчетности как гудвилл (\"цена бизнеса\"несу").

Активы и обязательства приобретенного предприятия отражаются в учете и отчетности по их справедливой стоимости, определяется отдельно для каждого актива и обязательства Если приобретенное предприятие в тае дочерним по отношению к предприятию-покупателю, то в учете последнего отражается приобретение финансовых инвестиций в дочернее предприятие Когда приобретенное предприятие ликвидируется, то согласно ме методу приобретения покупатель обязан с даты приобретения отразить в балансе активы и обязательства приобретенного предприятия и положительный или отрицательный гудвилл, возникающий при этом, а также включить в отчет о прибылях и убытках результаты деятельности приобретенного предприятиява.

Учет объединенных предприятий осуществляется так, будто они продолжают действовать как отдельные предприятия, хотя они находятся в совместном владении и под общим руководством Гудвилл при объединении интерес сел не возникает Расходы, понесенные при объединении интересов (например, оплата услуг юристов, регистраторов, аудиторов, консультантов и т.д.), относятся к расходам того периода, в котором они отбывали исся.

Показатели финансовой отчетности предприятий, объединяемых включаются в финансовую отчетность объединенных предприятий за период, в котором произошло объединение и за предыдущий период Результаты опера ций и внутренняя задолженность между объединенными предприятиями исключаются при составлении финансовой отчетности объединенного предприятийа.

Консолидированная финансовая отчетность должна подавать материнское предприятие Состоит она на основе финансовых отчетов материнского и дочерних предприятий, составленных на одну и ту же дату Процесс консолидации финансовой отчетности раскрывается в МСБУ 27 «Консолидированная и отдельная финансовая отчетность» Этот процесс предусматривает последовательное объединение соответствующих статей финансовых отчетов материнского и к Чирне предприятий с необходимыми корректировками для устранения двойного счета и внутригрупповых операций, а именноацій, а саме:

исключить балансовую стоимость финансовых инвестиций материнского предприятия в каждое дочернее предприятие и одновременно долю материнского предприятия в собственном капитале каждого дочернего пред приятия

начислить амортизацию гудвилла и суммы дооценки необоротных активов, подлежащих амортизации, которые возникли в результате стоимостной разницы и ее переклассификации (распределения между соответствующими активами);

исключить все внутри-групповые операции и сальдо (операции между предприятиями группы и сальдо дебиторской и кредиторской задолженности на дату баланса, образовавшееся вследствие не завершенных вну утришньо-групповых операций)

определить и отделить долю меньшинства в чистых активах и чистой прибыли (убытка) дочерних предприятий;

исключить из консолидированной прибыли сумму дивидендов, связанных с кумулятивными привилегированными акциями дочернего предприятия, которые содержатся за пределами группы;

определить и отразить отложенные налоговые активы и обязательства, которые возникли в процессе консолидации;

определить и отразить курсовые разницы, возникающие в процессе консолидации финансовых отчетов зарубежных дочерних предприятий

В случае приобретения материнским предприятием не всех акций дочернего предприятия, часть капитала остается у других акционеров, которые составляют долю меньшинства В таком случае активы и обяза Обязательства приобретенного предприятия распределяются на долю предприятия, получившего контроль (материнского) и доли меньшинстваі.

Долю меньшинства рассчитывается как произведение процента голосов, не принадлежащих материнскому предприятию, в соответствии с собственного капитала / и чистой прибыли (убытка) дочерних предприятий Доля меньшинства отражается в консолидированном балансе отделена"от обязательств и акционерного капитала материнского предприятияємства.

Доля меньшинства в чистой прибыли (убытке) дочерних предприятий отражается также отдельной статьей в консолидированном отчете о прибылях и убытках

Порядок составления консолидированной финансовой отчетности по методу приобретения рассмотрим на примере корпораций"Айкон"(материнское предприятие) и"Юрген"(дочернее предприятие) 30 декабря 2007 р корпор рация"Айкон"приобрела весь пакет (10000 штук) акций корпорации"Юрген"за $ 350,000 Номинальная цена одной акции составляет $ 30 На дату приобретения корпорация"Айкон"оплатила также за автомобиль для корпо рации"Юрген"в сумме $ 15,00ож за автомобіль для корпорації "Юрген" у сумі $15,000.

Балансы материнского и дочернего предприятий по состоянию на 31 декабря 2007 г имеют следующий вид (табл. 74, 75)

Таблица 74 Баланс корпораций"Айкон"(материнское предприятие) по состоянию на 31 декабря 2007 г.

Баланс корпорацій

Таблица 75 Баланс корпораций"Юрген"(дочернее предприятие) по состоянию на 31 декабря 2007г

Баланс корпорацій

Для облегчения процесса составления консолидированного баланса используют специальную рабочую таблицу, в которой отражают процесс консолидации и осуществлены корректировки (табл. 76)

Корректировка, сделанные в рабочей таблице, имеют такое обоснование:

На момент приобретения корпорацией"Айкон"акций корпорации"Юрген\", они были отражены в активе баланса материнского предприятия (корпорацией"Айкон\") по статье"Инвестиции в дочернее предприятие\""Если в консолидированном баланство". Якщо у консолідованому балансі

Таблица 76 Рабочая таблица консолидации балансов материнского (корпорация"Айкон\") и дочернего (корпорация"Юрген\") предприятий на 31 декабря 2007 г, $

Робоча таблиця консолідації балансів материнського (корпорація

одновременно показать инвестиции материнского предприятия в дочернее и чистые активы дочернего предприятия, то это приведет к двойному счету этих активов избежание этого и сделано это кор корректировки, то есть исключено инвестиции материнского предприятия ($ 350,000) и уставный капитал ($ 290,000) и прибыль ($ 60,000) дочернего предприятийа.

Исключено взаимную задолженность материнского и дочернего предприятий в сумме $ 15,000, которая связана с оплатой корпорацией"Айкон"(материнской) за автомобиль для корпорации"Юрген"(дочерней)"Это е сделано путем уменьшения статье"Дебиторы"в балансе материнского предприятия и"Кредиторы"в балансе дочернего предприятийитори" у балансі дочірнього підприємства.

После исключения всех внутригрупповых сальдо, заполняется колонка"Консолидированный баланс\", путем добавления остатков по соответствующим статьям балансов материнского и дочерних предприятий

Если корпорация"Айкон"(материнское предприятие) приобретает не весь пакет акций дочернего предприятия (корпорации"Юрген\") и по цене, которая не совпадает со справедливой стоимостью чистых активов (есть более типичной ситуацией на практике), то процесс консолидации балансов этих предприятий будет несколько сложнеебуде дещо складнішим.

Например, 30 декабря 2007 г корпорация"Айкон"приобрела 60% (из общего пакета - 10000 штук) акций корпорации"Юрген"по цене S40 за акцию Балансовая цена одной акции составляет $ 35 на дату приобретения ния корпорация"Айкон"оплатила также за автомобиль для корпорации"Юрген"в сумме $ 15,00орпорації "Юрген" у сумі $ 15,000.

Поскольку большинством (60%) в капитале корпорации"Юрген"владеет корпорация"Айкон\", то на остальных акционеров приходится доля меньшинства (40%) в чистых активах и прибыли цеп корпорации В процессе консолидирующих ции доля меньшинства должна буй выделена в отдельную статью и изъята из акционерного капитала дочернего предприятия Доля меньшинства в данном случае составляет $ 140,000 ($ 350,000 х 40%,000 ($350,000 х 40 %).

Кроме этого возникает потребность отражения гудвилла, рассчитанного как превышение суммы, уплаченной материнским предприятием (корпорацией"Айкон\") за акции дочернего предприятия (корпорации"Юрген\") над д их балансовая стоимость балансовою вартістю.

Таким образом, корпорация"Айкон"приобрела 6000 акций (60% х 10000) корпорации"Юрген\", на что потратила $ 240,000 ($ 40 х 6000 акций) Балансовая стоимость акций - $ 210,000 ($ 35 х 6000 акций) Превышение ва артости приобретения акций над их балансовой стоимостью (гудвилл) в сумме $ 30,000 необходимо исключить из статьи"Инвестиции в дочернее предприятие"и отразить как статью актива консолидированного балансю активу консолідованого балансу.

Рабочая таблица консолидации балансов материнского и дочернего предприятий будет иметь следующий вид (табл. 77)

В таблице сделаны следующие корректировки:

Исключено инвестиции материнского предприятия ($ 240,000) и уставный капитал ($ 174,000) и прибыль ($ 36,000) дочернего

Таблица 77 Рабочая таблица консолидации балансов материнского (корпорация"Айкон\") и дочернего (корпорация"Юрген\") предприятий на 31 декабря 2007 года, $

Робоча таблиця консолідації балансів материнського (корпорація

него предприятия Кроме этого превышения стоимости приобретения акций над их балансовой стоимости в сумме $ 30,000 вычислен из статьи"Инвестиции в дочернее предприятие"и отражено как статью актив ву (гудвилл) консолидированного балансого балансу.

Исключено взаимную задолженность материнского и дочернего предприятий в сумме $ 15,000, которая связана с оплатой корпорацией"Айкон"(материнской) за автомобиль для корпорации"Юрген"(дочерней)

Доля меньшинства (40%) выделена в отдельную статью и изъята из акционерного капитала и нераспределенной прибыли дочернего предприятия

Консолидированный отчет о прибылях и убытках составляют путем объединения доходов и расходов материнского и дочернего предприятий Как и консолидированного баланса, формирования показателей консолидированной ного отчета о прибылях и убытках требует, с целью устранения двойного счета, осуществление ряда корректировок, в частности:

исключения доходов и расходов, полученных в результате внутригрупповых операций (выручка от реализации продукции дочерним предприятиям и ее себестоимость, уплаченные или полученные проценты при расчетах х по займам с дочерними предприятиями, доходы и расходы по расчетам по оказанным услугам и т.д.), поскольку такие доходы и расходы являются простой перемещением активов с одного предприятия этой группы в другое и не меняют размера чистых активов с точки зрения консолидации

исключения доли прибыли материнского предприятия от инвестиций в дочерние предприятия, поскольку доходы и расходы дочерних предприятий включены в консолидированный отчет о прибылях и убытках;

исключения дивидендов, которые выплачивает дочернее предприятие, и отражение в консолидированном отчете о прибылях и убытках только тех дивидендов, которые насчитало или выплатило материнское предприятие

При составлении консолидированного отчета о прибылях и убытках отдельной статьей нужно показывать долю в чистой прибыли (убытка), которая не контролируется материнским предприятием (долю меньшинства)

Например, в продолжение предыдущей ситуации, корпорация"Юрген"(дочернее предприятие) приобрела товаров на сумму $ 30,000 и реализовала их корпорации"Айкон"(материнскому предприятию, которое обладает 6 60% акций корпорации"Юрген\") за $ 45,000 На дату консолидации 20% этих товаров является нереализованными и хранятся на складе материнского предприятия, а финансовая отчетность предприятий группы содержала т аки показатели (табл. 78, 79ла такі показники (табл. 7.8, 7.9).

В таблице для составления консолидированного баланса (табл. 78) дополнительно сделано такс корректировки (4)): на сумму прибыли в нереализованных товарам произведена корректировка остатков запасов и прибыли, показываемых в консолидированномму

Таблица 78 Рабочая таблица консолидации балансов материнского (корпорация"Айкон\") и дочернего (корпорация"Юрген\") предприятий на $ 1 декабря 2007г $

Робоча таблиця консолідації балансів материнського (корпорація

балансе Сумма прибыли в нереализованных запасах составляет $ 3,000 (($ 45,000 - $ 30,000) х 20%)

Исключение нереализованной прибыли от внутри-групповой реализации товаров материнскому предприятию в запасах по состоянию на 311207 р отображается записью:

Себестоимость реализованных товаров 3,000

Складские запасы (товары) 3,000

На исключение внутри-групповой реализации товаров материнскому предприятию будет сделана запись:

Реализация (Доходы от реализации) 45,000

Себестоимость реализации 45,000

Таблица 79 Отчет о прибылях и убытках материнского (корпорация"Айкон\") и дочернего (корпорация"Юрген\") предприятий за 2007 г., $

Звіт про прибутки і збитки материнського (корпорація

Таблица 710 Рабочая таблица консолидации отчетов о прибылях и убытках материнского (корпорация"Айкон\") и дочернего (корпорация"Юрген\") предприятий, $

Робоча таблиця консолідації звітів про прибутки і збитки материнського (корпорація

Расчет прибыли материнского предприятия от участия в капитале дочернего предприятия осуществляется с учетом чистой прибыли дочернего предприятия за 2007 г ($ 30,000), который корректируется н на нереализованная прибыль от продажи товаров материнскому предприятию ($ 3000) Скорректированная чистая прибыль дочернего предприятия составляет $ 27,000 ($ 30,000 - $ 3,000), а доля материнского пред приятия в чистой прибыли корпорации"Юрген"- $ 16,200 ($ 27,000 х 60%7,000 х 60 %).

Доля меньшинства в чистой прибыли дочернего предприятия составляет $ 10,800 ($ 27,000 х 40%)

Как отмечалось выше, объединение интересов (слияние) имеет место тогда, когда акционеры двух или более предприятий, объединяют контроль за всеми своими чистыми активами и деятельностью с целью достижения под дальнейшего совместного распределения рисков и выгод от объединенного предприятия При этом объединение интересов происходит в результате или взаимного обмена акциями, или в результате формирования третьего п идприемства Гудвилл при объединении интересы не возникаетає.

В результате объединения интересов происходит обмен обычными акциями, которые дают право голоса и полное или практически полное объединение чистых активов и деятельности предприятий

Разница между стоимостью выпущенных (с учетом дополнительных кодировок в любой форме) и приобретенных акций отражается как премия по акциям В большинстве случаев обмен акциями при слиянии пальце ходит взаимно выгодно для обеих сторон, поэтому акции учитываются по их номинальной стоимости, через еще нет эмиссионного дохода (премии по акциям).

Отчетность консолидированного предприятия отражает результаты хозяйственной деятельности, активы и пассивы объединившихся так, будто они составляли единую группу в течение всего текущего и поп переднего периодов Кроме этого финансовая отчетность должна содержать дополнительную информацию: количества выданных акций, процентного соотношения акций с правом голоса, которые принадлежат каждому предпри тву после обмена этими акциями; суммы внесенных каждым предприятием активов и пассивов; подробная информация о включенных в прибыли результаты хозяйственной деятельности к объединению, которые показано в об 'объединенной отчетноі.

Например, корпорация"Харм"и корпорация"Крауз"объединили интересы путем создания холдинговой компании"Лист"Реальная стоимость чистых активов каждой из компаний на момент слияния составляет $ 800,000 Вновь холдинговая компания"Лист"приобрела все акции корпораций"Харм"и"Крауз"в обмен на свои акции Сравнение консолидации балансов корпораций"Харм"и"Крауз"с использованием различных методе в учете объединения предприятий рассмотрим в табл 71 з використанням різних методів обліку об'єднання підприємств розглянемо у табл. 7.11.

Таблица 711 Консолидация балансов с использованием различных методов учета объединения предприятий, $

Консолідація балансів з використанням різних методів обліку об'єднання підприємств, $

В общем различия между двумя методами консолидации финансовой отчетности (приобретения и слияния) представлены в табл 712

Таким образом сравнение двух методов учета объединения предприятий показывает, что основным преимуществом учета слияния является

Таблица 712 Различия различных методов учета объединения предприятий

з / п

Показатель

Метод приобретения

Метод слияния

1

2

3

4

1

Оценка и отражение в

отчетности материнского предприятия на дату приобретения дочернего предприятия

Объединение предприятий осуществляется, как правило, путем выкупа акций предприятия, которое приобретается, за наличные или в долг Эта операция рассматривается как сделка купли-продажи Согласно действие оценки приме осовуеться метод справедливой стоимости на дату приобретения дочернего предприятия инвестиционный счет материнского предприятия дебетуется на сумму рыночной стоимости приобретенных ресурсесів

Объединение предприятий происходит путем обмена акциями Эта операция не рассматривается как сделка купли-продажи Итак, не применяется метод справедливой стоимости Инвестиционный счет дебетуется на а сумму балансовой (учетной) стоимости акционерного капитала дочернего предприятийтва

2

Гудвилл

Гудвилл признается материнским предприятием как превышение цены, которую уплачено за приобретенное предприятие, над чистой рыночной стоимости активов (рыночная стоимость активов за вычетом обязательств) при идбаного предприятий

Гудвилл не признается материнским предприятием

3

Исключение

Исключаются все внутри-групповые операции (расходы и доходы) и сальдо Исключаются инвестиционный счет материнского предприятия и акционерного капитала и нераспределенной прибыли дочернего п предприятийа

Исключаются все внутреннем операции (расходы и доходы) и сальдо Исключаются инвестиционный счет материнского предприятия и акционерного капитала дочернего предприятия (за вычетом неро озподиленого прибыли)

4

Метод возведения, который применяется материнским предприятием при составлении консолидированного бухгалтерского баланса

Активы и обязательства (за вычетом изъятий) дочернего предприятия по их рыночной стоимости на момент его приобретения добавляются в соответствующие статьи материнского предприятия по их балансовой (в учетной) стоимости

Активы и обязательства

(за вычетом изъятий) дочернего предприятия прилагаются к соответствующим статьям материнского предприятия по их балансовой (учетной) стоимости

5

Метод возведения, который применяется материнским предприятием при составлении консолидированного отчета о прибылях и убытках

Доходы материнского и дочернего предприятий (за вычетом изъятий) добавляются Расходы каждого из предприятий 3 учетом дополнительных расходов на износ и амортизацию гудвилла (за вычетом изъятий нь) добавляютсяя

Доходы и расходы материнского и дочернего предприятий (за вычетом изъятий) просто добавляются

6

Типичные сравнительные

последствия консолидированных финансовых отчетов

Расходы большие Чистая прибыль меньше Прибыль на акцию меньше Активы денежного характера (итоговая стоимость)

меньше Активы неденежного характера (итоговая стоимость) большие Обязательства одинаковые Внесенный акционерный капитал меньше Нераспределенная прибыль меньшинств

Расходы меньше Чистая прибыль больше Прибыль на акцию больше Активы денежного характера (итоговая стоимость) большие Активы неденежного характера (итоговая стоимость) меньше Обязательства одинаковые В Внесенный акционерный капитал больше Нераспределенная прибыль болеебільший

отсутствие гудвилла, за счет списания которого будет уменьшаться прибыль при использовании метода приобретения Соответственно прибыль, распределяемая выше в условиях слияния

 
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая
 
Дисциплины
Банковское дело
БЖД
Бухучет и Аудит
География
Документоведение
Экология
Экономика
Этика и Эстетика
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Медицина
Менеджмент
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Естествознание
Психология
Религиоведение
Риторика
РПС
Социология
Статистика
Страховое дело
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы