Навигация
Главная
 
Главная arrow Бухучет и Аудит arrow Учет в зарубежных странах - Воронко РМ
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая

РОЗДІЛ VII. ОБЛІК ФІНАНСОВИХ ІНВЕСТИЦІЙ ТА КОНСОЛІДОВАНА ЗВІТНІСТЬ

71 Виды финансовых инвестиций, их классификация и оценка

Под финансовыми инвестициями понимают активы, которые содержатся предприятием с целью получения инвестором выгоды в будущем (увеличение прибыли в форме дивидендов, процентов и др., рост стоит ости капитала; других экономических выгод).

Большинство предприятий зарубежных стран осуществляют инвестиции в финансовые инструменты, выпускаемые другими предприятиями МСБУ 32 «Финансовые инструменты: представление информации» определяет финансовый др. нструмент как любой контракт, который приводит к возникновению финансового актива одного предприятия и финансового обязательства или инструмента собственного капитала другого предприятияподарювання.

зависимости от срока содержания на предприятии инвестиции разделяют на краткосрочные (до одного года) и долгосрочные (более одного года)

Краткосрочные инвестиции относятся к текущим активам и по ликвидности занимают второе место после денежных средств Поэтому вопрос учета таких инвестиций были рассмотрены в предыдущих темах

Долгосрочные финансовые инвестиции осуществляются на период более одного года и они не могут быть реализованы в любой момент В учете и отчетности долгосрочные финансовые инвестиции отражаются я в составе внеоборотных активев.

Классификация долгосрочных финансовых инвестиций зависит от того, во что инвестирует предприятие деньги Так предприятие может вкладывать свободные денежные средства в: долговые обязательства (облигации); рыночные ц ценные бумаги (акции); дочерние предприятия, филиалы, совместные предприятия, если данные об их деятельности не входят в консолидированной отчетности; материальные необоротные активы, специальные фонды (нап д, пенсионный фонд) (рис 71) Поэтому, в зависимости от объектов инвестирования выделяютють:

инвестиции в долговые обязательства;

инвестиции в капитал других компаний

Класифікація довгострокових фінансових інвестицій

Рис 71 Классификация долгосрочных финансовых инвестиций

Долгосрочные инвестиции в долговые обязательства предусматривают вложения свободных денежных средств в облигации, долгосрочные векселя с целью получения дохода в виде процентов Эти инвестиции не обеспечения ечують инвестору возможности оказывать влияние на хозяйственную деятельность тех предприятий, в которые вложены дені.

Долгосрочные Инвестиции в капитал других предприятий осуществляются в акции или паи других компаний с целью получения прибыли в форме дивидендов, а также оказания влияния или контроля за хозяйственной кой деятельностью предприятий, в которые инвестированы средства Эти инвестиции, в свою очередь делятся на группы в зависимости от влияния инвестора на инвестировано предприятие (табл. 71.1).

Таблица 71 Классификация долгосрочных финансовых инвестиций в капитал других предприятий в зависимости от влияния инвестора на инвестировано предприятие

Вид инвестиций

Доля инвестора в капитале

Степень влияния

Метод оценки и учета

1 Инвестиции в свободные, юридически самостоятельные предприятия

До 20%

Инвестор не осуществляет значительное влияние

Метод себестоимости или справедливой стоимости

2 Инвестиции в

ассоциированные

предприятия

20-50%

Инвестор может существенно влиять на хозяйственную деятельность предприятия, но не контролировать ее

Метод участия в капитале

3 Инвестиции в дочерние предприятия

Более 50%

Инвестор контролирует хозяйственную деятельность предприятия

Метод консолидированной

финансовой отчетности (слияния или поглощения)

4 Инвестиции в совместную деятельность

Согласно договору сторон

Степень влияния определяется соглашением сторон и

осуществляется общий контроль деятельности предприятия

Метод себестоимости, справедливой стоимости или участия в капитале |

Методы оценки долгосрочных инвестиций отличаются в разных странах Международные стандарты финансовой отчетности предлагают оценивать их при первоначальном признании по себестоимости, а в дальнейшем при справедливой стоимости (себестоимости или амортизированной стоимости) В соответствии с Директивами Европейского Союза (4 Директива ЕС) долгосрочные инвестиции могут быть оценены по себестоимости с каждая насчитывается нию износа или по переоцененной стоимости Учетные правила США позволяют проводить оценку долгосрочных инвестиций по себестоимости, методом участия в капитале или методом консолидации для различных видов инвестициицій.

Первоначальной оценкой долгосрочных инвестиций является их себестоимость, которая включает цену приобретения и затраты, непосредственно связанные с таким приобретением (налоги, пошлины, комиссионные вознаграждения, оплата банковскими ьких услуг, другие сборы и платежи.

Себестоимость инвестиций, приобретенных путем обмена на ценные бумаги собственной эмиссии, определяется справедливой стоимости переданных ценных бумаг и величиной расходов, непосредственно связанных с таким приобретен анням Аналогично, приобретение инвестиций, осуществлено путем обмена на другие активы, формирует их себестоимость, которая включает справедливую стоимость этих активов и расходы, непосредственно связанные с приобретением Я сли же справедливую стоимость активов или рыночную цену приобретенных ценных бумаг определить невозможно, то проводятся дополнительные подсчеты для определения себестоимости инвестицииії.

В случае приобретения двух или более видов ценных бумаг по одному (паушальным) платежом, возникает потребность распределения общей стоимости по отдельным видам ценных бумаг При этом могут быть использована ни различные способы распределения общей стоимости ценных бумаг (табл. 72.2).

Выбытие долгосрочных инвестиций в результате их продажи отражается по реализационной стоимости, которая в большинстве случаев совпадает с рыночной, если они обращаются на свободном рынке Разница между б балансовой стоимостью и выручкой от продажи инвестиций, за вычетом расходов, связанных с реализацией, признается в отчете о прибылях и убытках как прибыль (убыток) от продажу.

На дату составления баланса долгосрочные инвестиции показываются по стоимости, которая будет зависеть от вида инвестиций, цели их приобретения, срока, на который они были приобретены, величины влияния инвестора на инвестировано предприятие да и.

Таблица 72 Способы распределения общей стоимости ценных бумаг между их видами на дату приобретения

зп

Ситуация на дату приобретения

Способы распределения общей стоимости

1

Справедливая (рыночная цена) стоимость каждого вида ценных бумаг сведения

Пропорционально справедливой (рыночной) стоимости каждого вида ценных бумаг

2

Справедливая (рыночная цена) стоимость одного вида ценных бумаг сведения, а другой - не известна

приростной метод, согласно которому распределение общей стоимости осуществляется до известной стоимости вида ценных бумаг, а стоимость, что остается - к другому

3

Справедливая (рыночная цена) стоимость одного вида ценных бумаг не известна

Распределение общей стоимости откладывается до времени, когда:

o станет известной хотя бы одна справедливая (рыночная цена) стоимость ценных бумаг (далее распределение осуществляется приростной методом) или

o будет реализован один из видов ценных бумаг При этом разница между общей стоимостью и выручкой от продажи является стоимостью другого вида ценных бумаг

Долгосрочные инвестиции, которые приобретены и содержатся до их погашения (в долговые обязательства), отражаются в отчетности по амортизированной стоимости, которая рассчитывается как себестоимость приобретения и инвестиций, увеличенная на сумму накопленной амортизации дисконта или уменьшенная на сумму накопленной амортизации премии.

Оценкой долгосрочных инвестиций, которые приобретены и содержатся с целью их продажи, справедливая стоимость или себестоимость (если справедливую стоимость определить невозможно)

Финансовые инвестиции в ценные бумаги, которые являются инструментом капитала (акции) инвестор отражает в балансе по наименьшей из двух оценок - себестоимости или справедливой (рыночной) стоимости (если доля инвестор ра в капитале составляет до 20%) Долгосрочные инвестиции в ассоциированные и совместные предприятия (если доля инвестора в капитале составляет 20 - 50%) показываются в балансе по стоимости, рассчитанной по е методу участия в капитале, как себестоимость приобретения инвестиций, увеличена на долю инвестора в прибыли инвестируемого предприятия (или уменьшена на долю в убытке) и уменьшена на сумму дивидендов, отр Иман (объявленных) от негоо.

Если же инвестор владеет более 50% простых акций инвестированного предприятия, то составляется консолидированная финансовая отчетность

 
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая
 
Дисциплины
Банковское дело
БЖД
Бухучет и Аудит
География
Документоведение
Экология
Экономика
Этика и Эстетика
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Медицина
Менеджмент
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Естествознание
Психология
Религиоведение
Риторика
РПС
Социология
Статистика
Страховое дело
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы