Навигация
Главная
 
Главная arrow Финансы arrow Финансы предприятий - Славюк pа
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая

113 ПОРЯДОК НАЧИСЛЕНИЯ ПРОЦЕНТОВ ЗА депозитные и кредитные операции

Порядок возврата кредита - это способ возврата основной его суммы и начисления процентов Она может быть возвращена полностью по истечении срока кредита или постепенно Банк взимает проценты с суммы и невозвращенного кредитту.

По характеру возврата займа делятся на три виды 1 Займы, возвращают постепенно - ежемесячно, ежеквартально, раз в полгода, ежегодно

2 Займы, возвращают одновременной оплатой по окончании их срока

3 Амортизационные (постепенная выплата равномерными взносами) Такие займы выдают на осуществление крупных сделок, после завершения которых предприятие будет иметь достаточное количество денег

Другие способы возврата отмечают в кредитном договоре

При одновременном возврата кредита предприятие-заемщик выплачивает сразу всю его сумму в конце срока

При возвращении периодическими взносами часть основной суммы кредита выплачивают равными долями в течение его срока, остальные - по истечении срока кредита

За"амортизационного"возвращение основную сумму кредита выплачивают постепенно в течение срока кредита Платежи осуществляют равными суммами регулярно, содержащие определенную часть суммы кредита и процент Вместе с последнее вкладом возвращают сумму кредита, оставшаясясь.

Возвращение равными взносами означает, что каждый следующий платеж меньше предыдущего, поскольку процентные выплаты со временем снижаются

Другие способы возврата кредита:

- порядок возврата может быть связан с доходами от кредитного проекта или бизнеса (порядок возврата кредита с перерывом, а регулярные взносы в счет возврата осуществляется только тогда, когда о оект начинает приносить доход)

- взносы в счет возврата основной суммы осуществляют нерегулярно и неравными суммами

Механизм возврата кредита обсуждается при заключении договора предприятия с банком Порядок возврата, при котором выплаты осуществляют нерегулярно, предусматривает более высокую процентную ставку

Проценты за пользование кредитом начисляются ежемесячно в размере, предусмотренном кредитным договором Проценты платят за фактическое количество дней пользования займом

Задолженность по ссуд предприятие погашает платежным поручением в сроки, согласованные с банком По невозврата займа в срок банк может взимать ее с предприятия путем списания задолженности, а в случае недостатка средств на счете предприятия - обращаться в суд.

Уровень процентной ставки за кредит зависит от факторов, действующих на макро-и микроуровне

На макроуровне на размер ставки влияют:

• темпы инфляции;

• размер дефицита государственного бюджета, внутреннего и внешнего долга страны;

• спрос и предложение на кредитном рынке;

• размер официальной учетной ставки НБУ и т.д.

На микроуровне на процентную ставку влияют:

• финансовое состояние предприятия и его деловая репутация;

• степень взаимодействия банка с предприятием;

• размер и срок займа;

• эффективность коммерческой сделки (проекта);

• другие факторы

Процентные ставки за кредит могут быть фиксированные и"плавающие"Фиксированные ставки не изменяются в течение срока действия кредитного договора, а"плавающие"- меняются в зависимости от конъюнктуры на кредитном р ринку.

Теперь банки обычно заключают с предприятиями договоры на условиях"плавающего"процентной ставки в связи с частой сменой официальной учетной ставки НБУ Такой порядок выгоден предприятию только и при снижении уровня официальной учетной ставки НБУ.

Вычисление обычных, коммерческих, точных процентов

В практике наращивания с простыми процентами используется в случае предоставления краткосрочных ссуд, т.е. на срок не более одного года (п 1), а также тогда, когда проценты не присоединяют к сумме долга, а периодически выплачивают Поскольку процентная ставка, как правило, устанавливается в расчете на год, то, если продолжительность ссуды меньше чем год, надо определить, какая часть процентов должно быть по платили кредитору Аналогичная проблема может возникнуть и в любой другой финансовой ситуации, когда срок начисления процентов меньше, чем определялось ранееаніше.

Введем новые обозначения: - количество дней пользования деньгами; - количество дней в году

Тогда срок пользования деньгами в годах п можно изобразить так:

(1112)

Величины и могут принимать различные числовые значения частности, количество дней пользования деньгами () можно вычислить точно по датам и приближенно (если считать, что каждый месяц имеет 30 дней, а год - 360 дней)

Итак, база года () тоже может быть приближена (360 дней) и точная (365 или 366 в високосном году) Дата предоставления и возврата долга считается одним днем ??и для приближенного, и для точного вычисления.

Разные значения и приводят к различным результатам в начислении простых процентов Для краткосрочных финансовых операций используют следующую формулу простых процентов:

(1113)

Здесь возможны три варианта вычислений, которые дали название трем видам простых процентов:

а) обычные проценты, если g - приближенное, К = 360 дней

Их используют, если при начислении процентных денег не нужно большой точности (на депозитах) За рубежом вычисления обычных процентов называют немецкой методике начисления процентов;

б) коммерческие проценты, если g - точное, К = 360 дней

Этот метод называют банковским, или французским Его используют при учете векселей и других операциях в коммерческих банках;

в) точные проценты, если g - точное, К = 365 или 366 дней

Этот способ начисления называют английским, и он дает точные результаты Используется при внешнеэкономических финансовых операциях

Заключая финансовые сделки, иногда предусматривают изменение процентной ставки во времени Например, пусть трехлетний контракт на 2 млн грн предусматривает такой порядок начисления процентов: за первый год - 8%, в кажд ному следующем полугодии ставка повышается на 0,5% Составим расчет процентныеів.

За первый год: (млн грн)

За второй год: (млн грн)

За третий год: (млн грн)

Всего за три года (млн грн);

(млн грн)

Такие вычисления достаточно громоздки и могут быть заменены расчетами по формуле наращения с изменяемой ставкой процентов:

, (1114)

где - значения ставок процентов;

- срок действия каждой из соответствующих ставок.

Если ставка меняется в течение года, то срок существования каждой ставки выражается как отношение (или отношение количества месяцев в число 12)

В случае долгосрочных финансово-кредитных операций процентов не выплачивают сразу после их начисления, а, как правило, присоединяют их к сумме долга Насчитывается проценты в таких случаях сложным метод дом, то есть за базу начисления процентных денег берут каждый раз новую сумму - величину долга вместе с начисленными за предыдущие периоды времени процентами (изменяемая база начисления процентов) Применяемая при этом ставка процентов называется сложноою.

Сложные проценты - это процентные деньги, при начислении которых за базу берут наращенную сумму предыдущего периода Процесс начисления сложных процентов и добавление их к сумме, которая служила базой для их нар счета, называют капитализацией процентныев.

Чтобы упростить решение различных задач, выведем формулу наращенной суммы долга, начисленной по сложным процентным ставкам

Капитализация процентов на первоначальную сумму долга (Р), если начисление процентов производится раз в год по ставке и будет происходить так:

за первый год:;

за второй год:;

за третий год:;

за п лет - формула наращенной суммы со сложными процентами:

(1115)

Процесс начисления и капитализации сложных процентов можно записать как растущую геометрическую прогрессию Р:

, (1116)

где - первый член прогрессии;

- знаменатель прогрессии;

- n-ный член прогрессии

Выражение называется множителем наращения сложных процентов Его обозначение в специальной отечественной и в зарубежной литературе - разное

Например

; - процентный фактор будущей стоимости со ставкой процентов и за п лет

Значение множителя можно найти по параметрам и и и в специальных таблицах сложных процентов Пользование этими таблицами значительно ускоряет расчеты

Вопросы для самоконтроля

1 Какими видами кредитов пользуются предприятия?

2 Охарактеризуйте порядок получения коммерческих кредитов предприятиями

3 Какие условия получения кредитов коммерческих банков?

4 Какие показатели характеризуют деловую активность предприятия?

5 Какие обязанности заемщика по банковскому кредитованию?

6 В чем проявляется различие между простыми и сложными процентами за банковского кредитования предприятий?

7 Какой тип процентов является выгодным для предприятия в процессе расчетов по кредитам?

 
Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая
 
Дисциплины
Банковское дело
БЖД
Бухучет и Аудит
География
Документоведение
Экология
Экономика
Этика и Эстетика
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Медицина
Менеджмент
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Естествознание
Психология
Религиоведение
Риторика
РПС
Социология
Статистика
Страховое дело
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы